Prästkrage växer på torr–frisk mark som är måttligt hävdad. Ofta slår den till i nyröjda betesmarker eller på hyggen. Arten är tydligt kulturgynnad och ses i vägkanter, åkerrenar, kyrkogårdarnas gräsmattor och på dammvallar. I de få kvarvarande slåtterängarna på Öland träffar man på prästkrage. Andra vanliga växtmiljöer är av ruderatkaraktär som jordtippar, stenhögar, grustag och komposter. De flesta av dessa förekomster härstammar från trädgårdsodling. Ibland är den funnen i skogsbryn, betade hässlen och på klapperstenstränder. Vid ett tillfälle är dvärgväxta exemplar funna i grusalvar.

Prästkrage är väl spridd på Öland, något glesare ligger förekomsterna på de skarpaste partierna av Stora Alvaret, i östra sjömarken och Bödas barrskogar längst i norr. Den klarar sig väl och någon minskning har inte konstaterats. Dessutom får den påspädning med material från trädgårdsodling.

Efter den extrema torrsommaren 2018 aktiverades troligen en fröreserv hos arten. Öster om Rösslösa, Kastlösa sn, sågs försommaren 2020 vita hav med blommande prästkrage (se foto).

Gammal och kulturflykting, bofast.